фінтех-стартапи

За даними дослідницької компанії Altindex, у 2024 році фінансово-технологічні стартапи (фінтехи) у всьому світі залучили загалом $95 млрд, що на 20% менше, ніж роком раніше. Порівняно з піковим 2021 роком, вкладення знизилися на 60%. Експерти пояснюють падіння інтересу до фінтехів переорієнтацією інвесторів на стартапи та інші проекти із застосуванням штучного інтелекту (ШІ). Крім того, частину інвестицій у них забирають традиційні фінансові компанії та банки. Пік залишився позаду На початку березня дослідна компанія Altindex опублікувала звіт про інвестиції у світовий сектор фінансово-технологічних компаній (фінтехи). З 2010 по 2024 рік він залучив загалом у всьому світі $1,4 трлн інвестицій. Однак останні три роки потік вкладень став помітно знижуватися. 2024 року у фінтехи було вкладено $95 млрд, що на 20% менше, ніж роком раніше, і на 60% менше, ніж 2021 року, коли інвестиції були на максимумі. Експерти Altindex зазначають, що «за останні роки індустрія фінансових послуг отримала величезний стимул для розвитку завдяки тисячам фінтех-стартапів, які привнесли інновації до систем оплати, інвестування та позик. Починаючи з криптовалют і блокчейна, мобільних платіжних терміналів, платежів у реальному часі та закінчуючи краудфандингом, робо-консультантами та віртуальними брокерами — усі ніші фінтех-індустрії зазнали гігантського зростання кількості нових користувачів, оцінної вартості та інвестицій». Бум вкладень у фінтехи припав на 2019–2021 роки, коли щорічно індустрія залучала приблизно по $200 млрд. Але з 2022 року інтерес інвесторів став знижуватися. За даними KPMG з доповіді Pulse of Fintech, присвяченої фінтех-індустрії, в 2021 році було досягнуто піку інвестицій - $240 млрд, а вже наступного року він скоротився вдвічі - до $119 млрд. Негативний тренд продовжився в 2023 і 2024 роках. Експерти пояснюють зниження загальної макроекономічної та геополітичної невизначеності. 2024 року обсяг інвестицій у фінтехи став мінімальним за останні сім років. Венчурні фонди минулого року вклали у фінтех-стартапи лише $21,5 млрд, що стало найгіршим результатом з 2016 року. Зниження інвестицій очікувано позначилося на запуску нових проектів — минулого року стартували лише 479 нових фінтех-стартапів, що на 56% менше, ніж у 2023 році, і щонайменше за останні 15 років. Хто винен Але є й фундаментальніші причини падіння інвестицій у фінтех-індустрію. Експерти заявляють, що багато інвесторів останні 2–3 роки пішли в інший «гарячий» сектор — технології штучного інтелекту (ШІ). Запуск ChatGPT в 2022 році призвів до вибухового зростання інтересу до ШІ, за яким відразу ж пішли інвестори. "У міру того, як ІІ здійснює революційні зміни в цілій низці галузей, венчурний капітал рухається туди, де очікується черговий прорив", - зазначає партнер інвесткомпанії Royal Park Partners Джон Кларк. Навіть ті фінтехи, яким зараз вдається залучати великі інвестиції, змушені скорочувати витрати. За підрахунками Altindex, 30 фінтех-стартапів, які минулого року залучили найбільше інвестицій, або не нарощували штат співробітників у 2022–2023 роках, або скорочували його. «Молоді компанії зазнають постійного тиску, оскільки мають скорочувати свої операційні витрати, щоб досягти прибутковості», — зазначає аналітик фінтех-індустрії в дослідній компанії 451 Research Софія Фербер. Минулого року експерти в галузі фінтех-інвестицій, які зібралися на спеціалізованій конференції HSBC Innovation Banking, зазначили, що американські венчурні інвестори «кинулися до ШІ з безпрецедентною швидкістю». За їхніми словами, обсяги інвестицій у ШІ виявилися порівнянними з обсягами всіх венчурних інвестицій, разом узятих. За підрахунками британського банку HSBC, 42% американського венчурного капіталу у 2024 році вирушили до сектору ШІ. Роком раніше ця частка становила 36%, а 2022 року — 22%. Але вже тоді топ-20 ШІ-компаній, які залучили найбільші інвестиції, отримали приблизно $2 млрд на розвиток. Читайте також: Прямі іноземні інвестиції в Китай скоротилися у другому кварталі на $14,8 млрд. «Венчурний капітал завжди прагнув індустрій, які викликають максимальні трансформації на ринку. Але рівень консолідації інтересу інвесторів навколо одного сегмента виявився просто безпрецедентним», — зізнався керівник напряму HSBC з інновацій у банківській сфері Дейв Сабоу. За підрахунками дослідницької компанії Crunchbase, у 2024 році обсяг венчурного фінансування у всьому світі становив $314 млрд, що на 3,5% більше, ніж у 2023 році. Активність венчурних інвесторів минулого року виявилася вищою, ніж в останній допандемійний 2019 рік, але нижчою за 2018 рік ($346 млрд) і 2020 рік ($350 млрд). Примітно, що у 2020 році незважаючи на масові локдауни та інші ковидні обмеження, індустрія високих технологій стала однією з небагатьох галузей світової економіки, які змогли залучити нові інвестиції та показати зростання прибутку. За підсумками 2024 року майже третина всього венчурного фінансування у світі вирушила до сектора ШІ — $100 млрд. Це на 80% більше, ніж у 2023 році ($55 млрд). Експерти Crunchbase зазначають, що інвестиції в ШІ у 2024 році поставили абсолютний рекорд, перевершивши навіть 2021 рік, коли загальний обсяг венчурних інвестицій у всі галузі перебував на піку. Є хто живий Єдиним сегментом ринку фінтехів, якому 2024 року вдалося уникнути скорочення інвестицій, став сегмент платежів. За підрахунками KPMG, платіжні стартапи минулого року залучили $31 млрд, що майже вдвічі більше ніж 2023 року ($17,2 млрд). Аналітики пояснюють це інтересом до розвитку B2B-платежів, що зберігається, що, крім іншого, дає потенціал для припливу інвестицій в цей сегмент і в поточному році. Більшість інвестицій у фінтех-стартапи, що займаються платежами, прийшла в компанії з Північної та Південної Америки — $63,8 млрд, 2200 угод. Стартапи лише зі США залучили торік $50,7 млрд під час приблизно 1800 угод. У свою чергу фінтехи з регіону ЄМЕА (Європа, Близький Схід, Африка) минулого року залучили $20,3 млрд. інвестицій, а з Азіатсько-Тихоокеанського регіону ще менше — $11,4 млрд. грн. Падіння інвестицій у фінтех-сектор пов'язане не лише зі зростанням інтересу до ШІ, а й із більш загальними факторами. «Проблема не так у старінні самої природи фінтехів, які конкурують з іншими, новішими фінтехами, — упевнений керівник Citi Services у галузі перспективних напрямів електронної торгівлі та цифрових платежів Вілл Артінгстолл. — Просто ми все частіше бачимо, як на ринок виходять нові банки, які пропонують ті ж послуги, що раніше були лише у фінтех-стартапів. Та й звичайні банки дедалі частіше й активніше пропонують сучасні цифрові сервіси». Експерт також вважає, що не варто переоцінювати й можливості ШІ, інтерес до якого зараз зашкалює. Він порівнює нинішні технології ШІ із процесом роботизації виробництва, якому свого часу також малювали райдужні перспективи. «Якщо сам процес виконання завдань погано організований чи налагоджений, то вам не допоможе жодна роботизація, — наголошує пан Артінгстолл. — Насамперед потрібно організувати базову роботу системи, на яку вже потім накладати роботизацію чи ШІ».

Інвестиції у фінтех-стартапи впали на 60% за останні три роки

Турецька Besiktas Shipping заявила про повну зупинку роботи з Росією після вибуху танкера Mersin

📰 Путін Впевнений у Перевазі РФ на Переговорах: Аналіз Візиту Кушнера та Віткоффа до Москви

У НАТО оцінили ймовірність прориву РФ до Запоріжжя

📰 Криптокомпанія синів Трампа втратила $1 млрд: що сталося з American Bitcoin

“3000 км Україною”: Укрзалізниця запустила тестову програму безкоштовних подорожей — які поїзди доступні

Погіршення ситуації в Степногірську: Тривають бої на 1-му мікрорайоні

🇺🇦 В Україні врожай картоплі зріс на 50%: що стало причиною рекордного зростання